本文是承接上一篇《民用無人機市場分析報告（一）》報告，本節(jié)主要是針對民用無人機企業(yè)的概況論述。

第六章民用無人機企業(yè)分析

6.1全球民用十大無人機企業(yè)

在全球民用十大無人機企業(yè)排行榜中，中國無人機企業(yè)占有5個席位，大疆創(chuàng)新更是以占有全球70%的市場份額與全球領(lǐng)先的無人機研發(fā)技術(shù)穩(wěn)穩(wěn)霸占全球民用無人機企業(yè)榜首。

表6-1：全球民用十大無人機企業(yè)

數(shù)據(jù)來源：網(wǎng)絡(luò)、申萬宏源研究

6.2無人機企業(yè)的產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)布局

大疆創(chuàng)新、零度智控、億航在產(chǎn)業(yè)鏈中的業(yè)務(wù)布局較為全面，在無人機的而研發(fā)、整機組裝、售后服務(wù)以及使用服務(wù)等領(lǐng)域均有部署。大多無人機企業(yè)的銷售渠道為京東、淘寶等第三方銷售平臺。

隨著無人機的產(chǎn)品成熟，應(yīng)用領(lǐng)域拓寬，基于無人機的使用過程和應(yīng)用將誕生新的服務(wù)需求和服務(wù)式。應(yīng)用服務(wù)領(lǐng)域多為數(shù)據(jù)采集服務(wù)、航拍服務(wù)、植保服務(wù)等；而無人機的使用服務(wù)一般用于社交、資訊、融資租賃等方面。

表6-1：企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈結(jié)構(gòu)布局

6.3民用無人機企業(yè)融資概況

依據(jù)網(wǎng)絡(luò)公開數(shù)據(jù)調(diào)查統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)目前全球共有超過500家無人機公司，獲得融資的企業(yè)初步統(tǒng)計不足60家。其中約有5家公司估值超過10億美元，分別是大疆創(chuàng)新、3D Robotics、億航、零度智控、Yuneec昊翔；有3家上市公司，分別是Parrot、易瓦特、臻迪智能。近兩年也有其他企業(yè)巨頭如小米、京東、騰訊、?？低暤纫布娂娂尤朊裼脽o人機市場，行業(yè)競爭日趨白熱化。

1.國內(nèi)外無人機企業(yè)融資表單（截至到2017年）

（1）中國民用無人機企業(yè)融資表單

數(shù)據(jù)來源：國內(nèi)來源為公開資料整理，國外數(shù)據(jù)來自CB insights

（2）國外民用無人機企業(yè)融資表單

數(shù)據(jù)來源：國內(nèi)來源為公開資料整理，國外數(shù)據(jù)來自CB insights

備注：上述企業(yè)中Lily 公司已倒閉，Redbird被Airwares收購。

結(jié)論：從上述表單可知

1. 從2010年到2017年間中國獲投無人機企業(yè)的數(shù)量多于美國；總體融資金額高于美國，但美國企業(yè)單筆融資金額相對較高；
2. 中國無人機企業(yè)多數(shù)處在A輪融資，而美國的無人機企業(yè)相對均衡，多處在A/B輪狀態(tài)；
3. 調(diào)查過程中發(fā)現(xiàn)，中國無人機企業(yè)在2015-2017年間融資數(shù)量與金額增長較大；
4. 中國企業(yè)主要的核心業(yè)務(wù)是以無人機研發(fā)制造；而美國的無人機企業(yè)的數(shù)據(jù)采集與分析服務(wù)普遍高于中國；
5. 從融資情況可知，中國無人機市場被普遍看好，民用無人機企業(yè)數(shù)量較多，融資增長明顯，可知還有數(shù)量不少的初創(chuàng)無人機研發(fā)公司；而美國至2012年后，無人機企業(yè)發(fā)展保持穩(wěn)步狀態(tài)。
6. 目前資本對無人機創(chuàng)業(yè)項目主要聚焦在無人機的研發(fā)和生產(chǎn)環(huán)節(jié)，同時對消費級無人機和工農(nóng)作業(yè)無人機項目青睞有加。與研發(fā)生產(chǎn)環(huán)節(jié)的火爆相比，無人機的運營環(huán)節(jié)就顯得格外冷清，至今很少聽到無人機運營公司獲得投資，甚至在國內(nèi)要找些無人機運營商提供飛行服務(wù)都不是非常容易，畢竟中國的國內(nèi)消費市場還沒起來，無人機領(lǐng)域仍然重復(fù)著過去中國經(jīng)濟發(fā)展依賴出口和投資的老路。

7. 第七章案例分析

   1.大疆創(chuàng)新

   大疆創(chuàng)新（以下簡稱大疆或DJI）2006年成立于深圳，是全球領(lǐng)先的無人飛行器控制系統(tǒng)及無人機解決方案的研發(fā)和生產(chǎn)商。致力于為無人機工業(yè)、行業(yè)用戶以及專業(yè)航拍應(yīng)用提供性能最強、體驗最佳的革命性智能飛控產(chǎn)品和解決方案。目前占據(jù)了全球民用小型無人機約70%的市場份額，主要市場集中在歐美國家。

   從2006年到2009年三年間，大疆公司開發(fā)和銷售直升機飛行控制組件，主要用戶為在中國國有企業(yè)。它的第一個面向消費者的飛行控制產(chǎn)品（ACE One）于2010發(fā)布，以低價格、較高性能的特點使得美國和德國的競爭對手降價50%以上，ACE One的成功，使得大疆成功進(jìn)入消費級無人機市場。在接下來的幾年里，大疆為攝像機無人機開發(fā)了所有內(nèi)部設(shè)備，包括飛行控制系統(tǒng)、航空相機、圖像穩(wěn)定系統(tǒng)和圖像傳輸技術(shù)。由此產(chǎn)生的產(chǎn)品是“精靈”系列與友好的價格被廣大消費者接受。

   迄今為止，最新的精靈陣容，精靈4系列（2016年底發(fā)布）是市場上最受歡迎的民用無人駕駛飛機產(chǎn)品，約占消費級市場70%的份額，被消費者和專業(yè)人士廣泛使用。與其競爭對手不同，精靈系列依靠開源的飛行控制系統(tǒng)和第三方的相機，大疆以“全?！卑l(fā)展的一切內(nèi)部的方法。它的核心能力是飛行控制軟件，它以其穩(wěn)定性和可靠性而著稱。鑒于消費者無人機市場價格迅速下降，大疆一直致力于研發(fā)和技術(shù)驅(qū)動的產(chǎn)品哲學(xué)，大疆一直投資于下一代機器人的技術(shù)，如機器視覺、深度學(xué)習(xí)、自主控制系統(tǒng)。

   表7-1：大疆公司發(fā)展歷程與產(chǎn)品研發(fā)

   

   數(shù)據(jù)來源：由網(wǎng)絡(luò)公開資料整理所得

   表7-2：大疆產(chǎn)品分類

   

   數(shù)據(jù)來源網(wǎng)絡(luò)

   公開資料整理所得從消費級無人機到工業(yè)級無人機飛行器的研發(fā)，從飛控系統(tǒng)到飛行平臺、動力系統(tǒng)、傳輸系統(tǒng)等的研發(fā)，大疆不斷在擴展與深入無人機領(lǐng)域。它以強大的性能與領(lǐng)先的技術(shù)穩(wěn)居全球民用無人機企業(yè)的首座。

   2.3D Robotics ???

   美國3D Robotics公司制造開源無人駕駛飛行器(UAV)，該公司成立于2009年，創(chuàng)始人是Jordi Munoz和Chris Adnerson。該公司也是一家開源硬件和軟件公司，主要制造和銷售DIY類遙控飛行器(UAV)的相關(guān)零部件。

   3D Robotics 最初主要制造和銷售 DIY 類遙控飛行器(UAV)的相關(guān)零部件。2014 年推出了 X8 四軸飛行器的升級版 X8+ 四軸飛行器，售價 1350 美元。前連線主編 Chris Anderson 加盟，出任 CEO，讓這家公司聲名大噪。很多人甚至把 3D Robotics 的成立稱為：美國商業(yè)無人機領(lǐng)域標(biāo)志性事件之一。根據(jù)官網(wǎng)信息，目前 3D Robotics 總部位于 Berkeley, 在北美有超過 200 名員工，全球有 3 萬名用戶。3D Robotics并非靠融資起家，從第一天成立起，公司就開始獲得收入，當(dāng)時的營業(yè)額已達(dá)到數(shù)百萬美元，目前行業(yè)里制造出來的遙控飛行器可以搭載攝像鏡頭，通過iPhone和iPad進(jìn)行遙控，比較有名的Parrot AR.Drone就是該類企業(yè)的代表。

   對于3D Robotics無人機的遠(yuǎn)期規(guī)劃包括遠(yuǎn)程控制的無人機能夠執(zhí)行成本更低、效率更高的搜索救援行動以及本地貨運業(yè)務(wù)。也許對無人機最有需求的應(yīng)用領(lǐng)域是農(nóng)業(yè)：無需長途跋涉即可身臨其地，農(nóng)民和牧場主可以遠(yuǎn)程監(jiān)視他們所有的田地和牲畜。

   表7-3：3DR公司發(fā)展歷程與產(chǎn)品研發(fā)

   

   數(shù)據(jù)來源：由網(wǎng)絡(luò)公開資料整理所得

   表7-4：3DR產(chǎn)品分類

   

   數(shù)據(jù)來源：由網(wǎng)絡(luò)公開資料整理所得

   迫于大疆全球的民用無人機市場的霸主地位與全球領(lǐng)先的無人機技術(shù)，昔日民用無人機巨頭3DR目前已經(jīng)徹底退出了無人機制造領(lǐng)域，開始轉(zhuǎn)為一家以技術(shù)研發(fā)為主的軟件公司。3DR的CEO克里斯·安德森表示3DR在內(nèi)心是一個企業(yè)軟件公司；因此，公司將把其大部分資源在開發(fā)企業(yè)解決方案利用無人機航拍數(shù)據(jù)采集等相關(guān)技術(shù)。將采集到的數(shù)據(jù)上傳到3DR專有云、通過對數(shù)據(jù)的整理和加工，然后直接發(fā)送到其企業(yè)客戶的云。

   2017年8月，據(jù)美國《財富》雜志網(wǎng)站1日報道，總部位于美國加利福尼亞州伯克利的無人機初創(chuàng)企業(yè)3D Robotics（3DR）創(chuàng)始人克里斯·安德森1日宣布，將與大疆合作，將3DR的無人機軟件與大疆特別為建筑行業(yè)客戶生產(chǎn)的無人機相整合。這兩家企業(yè)曾是競爭對手。

   3.?其他企業(yè)

   （1）零度智控

   零度智控（北京）智能科技有限公司成立于 2007 年，致力于成為全球頂尖的智能飛行器產(chǎn)品和智能無人機整體解決方案供應(yīng)商。國際頂尖的無人智能系統(tǒng)開發(fā)商、高端影視云臺提供商以及小型無人機應(yīng)用和娛樂領(lǐng)域的系統(tǒng)集成商。公司以固定翼核心控制系統(tǒng)起步，后擴展至多旋翼無人機領(lǐng)域， 技術(shù)池已覆蓋飛控、云臺、高清圖傳、 CV 、雙目、穩(wěn)像等無人機關(guān)鍵領(lǐng)域 。先后推出了飛行控制系統(tǒng)、增穩(wěn)云臺、商用無人機整機、專業(yè)影視航拍系統(tǒng)等數(shù)十款產(chǎn)品，其中，雙余度安全飛控“雙子星”享譽國內(nèi)外，目前已服務(wù)于數(shù)以萬計的客戶。公司產(chǎn)品系列被廣泛應(yīng)用于測繪、安防、影視、農(nóng)業(yè)、電力、科研等領(lǐng)域，是民用無人機領(lǐng)域的技術(shù)派代表。

   （2）極飛

   XAIRCRAFT（廣州極飛電子科技有限公司）成立于 2007 年，致力于民用無人飛機和飛行控制系統(tǒng)的研發(fā)和制造，是無人機行業(yè)領(lǐng)跑者和國內(nèi)領(lǐng)先的商用無人機研發(fā)企業(yè)。成立 8 年來，極飛在商用無人機、農(nóng)業(yè)無人機領(lǐng)域取得了重大突破，獲得多項國家及國際技術(shù)專利。目前已擁有數(shù)百名研發(fā)人員，產(chǎn)品銷售遍布全球。極飛研發(fā)中心位于廣州，在新疆設(shè)有直營農(nóng)業(yè)服務(wù)團隊。

   極飛于2016年11月26日日發(fā)布SUPERX2飛控系統(tǒng)，令其他有志于投身農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的無人機公司，能借助 SUPERX2 實現(xiàn)自動化作業(yè)，開發(fā)能滿足不同植保需求的農(nóng)業(yè)無人機產(chǎn)品。極飛自 2012 年開始研發(fā)農(nóng)業(yè)植保無人機，已建立起全面的植保無人機作業(yè)規(guī)范。目前, 極飛第三代植保無人機已經(jīng)在新疆完成了萬畝棉花地的驗證和試運營工作。2015 年，極飛相繼推出了全新智能農(nóng)業(yè)無人機解決方案和極飛無人機植保服務(wù)，希望通過科技的力量改善傳統(tǒng)農(nóng)業(yè)對人工的依賴，提升農(nóng)產(chǎn)品質(zhì)量，降低生產(chǎn)成本，進(jìn)而提升中國農(nóng)業(yè)在國際市場的競爭力。

   （3）Micropilo

   加拿大 Micropilot 公司成立于 1994，在其經(jīng)營的二十多年間，服務(wù)的客戶超過 850 個，遍布 70 多個國家?；诠镜慕?jīng)營時間長和客戶廣泛，Micropilot 維持其無人機和專業(yè)自動駕駛儀在世界的領(lǐng)先地位。

   MicroPilot 主要服務(wù)小型無人機制造商，包括大型國防機構(gòu)和科研企業(yè)，例如美國航天局，雷神公司和諾斯羅普·格魯曼公司。MicroPilot 提供自動駕駛儀的功能包括：空速及高度保持、轉(zhuǎn)彎協(xié)調(diào)、GPS 導(dǎo)航、垂直起降（VTOL）等。

   （4）Parrot

   Parrot ?公司在 2010 年推出了第一個可以用 iPhone 控制的小型四翼無人機，購買后不需任何調(diào)試便可直接飛行。2014年，第三代無人機 AR.Drone 3.0 問世，除了性能上的迭代外，AR.Drone3.0 能被用于空中的攝影和影片拍攝。

   （5）Amazon

   2013年12月，Amazon的 CEO，Jeff Bezos 在美國節(jié)目「六十分鐘」里，宣布推出一套可以在30分鐘內(nèi)，將產(chǎn)品運送到顧客手中的無人直升機運輸系統(tǒng)：Amazon Prime Air。目前，Prime Air已經(jīng)進(jìn)入了第9代產(chǎn)品的研發(fā)，可負(fù)重5 磅貨物，以超過 50 英里 / 小時的速度飛行。目前，Amazon正向FAA申請更大范圍的室外飛行測試。

   （6）Google

   2014年 4 月 Google 高調(diào)宣布收購無人機制造商 Titan Aerospace。該筆收購將支持其谷歌地球（Google Earth）和谷歌地圖（Google Maps）兩項傳統(tǒng)業(yè)務(wù)；同時，Google也希望借助無人機實現(xiàn)對那些世界上最偏遠(yuǎn)的地區(qū)進(jìn)行覆蓋網(wǎng)絡(luò)，以便獲取更多的用戶和流量。2014年8月，Google對外正式宣布了Project Wing項目.Project Wing采用了固定翼與多旋翼的復(fù)合式設(shè)計方案，其與傳統(tǒng)的多旋翼相比具有明顯的航程和效率優(yōu)勢，在其他條件相同的情況下，Project Wing有望實現(xiàn)兩倍于傳統(tǒng)方案的運送距離，而時間減少50%。

   （7）騰訊

   騰訊的空YING在2016年 1 月份美國拉斯維加斯舉辦的全球消費電子展（CES）上，騰訊就宣布與深圳零度合作推出全新的智能無人機“空影 YING”，正式對外發(fā)布這款產(chǎn)品。這款無人機定位于消費級市場，主打便攜與易操作等特性，其伸展尺寸小于絕大多數(shù)市售競品，并具備可折疊懸臂，收納后相當(dāng)于成人手掌大小，可輕松進(jìn)行收納。同時，空影 YING 的操作將完全基于智能手機，通過體感與觸控等易于上手的模式，使得這款產(chǎn)品的使用成本和上手難度都相當(dāng)?shù)汀?/p>

   總結(jié)

   1. ?工業(yè)級無人機 ： 市場需求緩慢釋放

   工業(yè)級無人機市場大多采用招標(biāo)方式完成采購，招標(biāo)數(shù)量也就反映出工業(yè)級無人機的市場需求變動趨勢。根據(jù)中信證券對中國招標(biāo)與采購網(wǎng)的數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2016 年市場對工業(yè)級無人機的需求穩(wěn)步釋放，尤其在測繪航拍和警用安防細(xì)分領(lǐng)域的招標(biāo)數(shù)量最大且增長速度最快。而根據(jù)廣證恒生的數(shù)據(jù)統(tǒng)計，2017 年 1 月份工業(yè)級無人機招標(biāo)數(shù)為 486 次，其中警用無人機占比最大為 30%。預(yù)計 2017 年工業(yè)級無人機的市場需求仍然會呈緩慢增長的趨勢，警用、測繪航拍仍然會是需求稍旺盛的細(xì)分領(lǐng)域。

   

   圖1：工業(yè)級無人機采購招標(biāo)數(shù)量

   

   圖2:2017年1月份各類工業(yè)級無人機無人機采購占比

   2.消費級無人機 ： 小型化、便攜化與智能化

   在剛剛結(jié)束的 2017 年 CES 展上，無人機相關(guān)企業(yè)共有 42 個展位，其中中國企業(yè)占到 22 個展位。雖然 2016 年整個市場競爭分外激烈，但全球的消費級無人機銷售量也同時創(chuàng)了歷史新高，出貨量合計達(dá)到 240 萬臺。以 3000 元的市場均價計算，2016 年全球消費級無人機市場銷售額達(dá)到 72 億元人民幣，消費級無人機繼續(xù)占據(jù)民用無人機市場的絕大部分。

   小型化與便攜化是消費級無人機主流發(fā)展趨勢之一。2016 年市場新寵如零度Dobby 口袋無人機、Hover Camera、DJI Mavic 等都比之前的無人機更小、更輕、更便攜。根據(jù) IDC 的市場統(tǒng)計，我國小型航拍無人機（軸距小于 250mm 的航拍無人機）在 2016Q3 首度大規(guī)模出貨。Parrot 之前主打的小、輕的差異化產(chǎn)品策略今年優(yōu)勢不再，市場份額縮水；而面對市場競爭的日趨激烈，DJI 在航拍無人機領(lǐng)域的市場份額亦從 70%降至 50%。

   

   圖3:2016年第三季度中國消費級無人機市場份額

   過去幾年廠商的產(chǎn)品賣點大多會突出無人機+AR/VR、FPV、360°攝像頭等，一些廠商也會在材料上尋求突破，但人工智能+無人機無疑是最吸引人眼球和體現(xiàn)廠商技術(shù)實力的部分。目前，部分消費級無人機已經(jīng)能夠通過傳感器、攝像頭等進(jìn)行自動避障，也能依靠機器視覺對飛行環(huán)境進(jìn)行檢測并實現(xiàn)自動規(guī)劃路徑，編隊飛行也成為部分消費級無人機企業(yè)的盈利方式之一。未來，無人機智能化將是最具想象力的發(fā)展趨勢。

   3.投資方向

   產(chǎn)業(yè)鏈機會點：無人機服務(wù)機會多

   • 無人機應(yīng)用服務(wù)：數(shù)據(jù)采集服務(wù)、航拍服務(wù)、植保服務(wù)；
   • 無人機使用服務(wù)：社交、資訊、融資租賃。

   4.無人機的初創(chuàng)企業(yè)的投資方向：

   • 機器人和智能機器；
   • 工業(yè)和垂直應(yīng)用和云服務(wù)；
   • 無人機操作，服務(wù)和支持；
   • 硬件組件和電池技術(shù)公司；
   • 導(dǎo)航、智能和計算機視覺障礙；
   • 多媒體視頻服務(wù)和社區(qū)。

   備注：本文只可用作學(xué)習(xí)交流，不用作商業(yè)用途；文中的數(shù)據(jù)與部分內(nèi)容的引用注明了出處 ?。

   目前在民用無人機應(yīng)用領(lǐng)域較熱門的為農(nóng)業(yè)植保、快遞運輸?shù)?；相對國外，無人機的數(shù)據(jù)采集、分析等服務(wù)在國內(nèi)的重視度不夠高，這也是未來無人機應(yīng)用中非常重要的一個版塊。

   以上為民用無人機行業(yè)資訊的整理與部分個人粗略的見識，僅供彼此學(xué)習(xí)與交流。

    

   本文由 @木頭陳 原創(chuàng)發(fā)布于人人都是產(chǎn)品經(jīng)理。未經(jīng)許可，禁止轉(zhuǎn)載。

   題圖來自PEXELS，基于CC0協(xié)議